La varianza descrive quanto i risultati possono disperdersi attorno al valore atteso. Non è un’anomalia da eliminare: è una caratteristica inevitabile di ogni processo aleatorio.
Stessa ipotesi, percorsi differenti
Immaginiamo 200 operazioni indipendenti con probabilità stimata del 55% e quota 2,00. Il valore atteso è positivo, ma il numero reale di esiti favorevoli non sarà sempre 110. Sequenze diverse possono chiudere sopra, vicino o sotto l’attesa.
La media teorica descrive cosa emerge su moltissime ripetizioni. Non stabilisce l’ordine degli esiti e non impedisce serie negative anche quando l’ipotesi è corretta.
Perché il campione conta
All’aumentare del campione, il risultato medio tende a diventare più informativo, ma non esiste una soglia universale che renda una strategia certa. Quote, probabilità, dipendenza tra eventi e stabilità del modello cambiano il numero di osservazioni necessario.
Un campione grande costruito con dati contaminati non è migliore di un campione piccolo ben definito. Prima della quantità vengono regola, qualità della fonte e separazione tra sviluppo e verifica.
- Numero di operazioni
- Distribuzione delle quote
- Indipendenza degli eventi
- Periodo e competizioni
- Stabilità fuori campione
Serie negative e drawdown
Una serie negativa conta esiti consecutivi sfavorevoli; il drawdown misura invece la discesa del risultato cumulato da un massimo al minimo successivo. Le due misure sono collegate ma non equivalenti, perché quote e importi possono cambiare l’impatto di ogni esito.
Il massimo drawdown osservato nello storico non rappresenta un limite. Una sequenza futura può superarlo, specialmente quando il campione aumenta o cambia la distribuzione delle quote.
Usare una simulazione senza scambiarla per previsione
Una simulazione Monte Carlo genera molti percorsi coerenti con le ipotesi inserite. Serve a visualizzare dispersione, percentili e possibili drawdown, non a prevedere quale percorso si realizzerà.
Nel simulatore GSO Radar le sequenze sono riproducibili e usano stake fisso. Cambiando probabilità di pochi punti si vede quanto il risultato dipenda dalla qualità della stima iniziale.
Contenuto informativo. Non costituisce consulenza, previsione certa o invito al gioco. Il gioco con vincite in denaro è vietato ai minori di 18 anni e può causare dipendenza.